生鮮電商普遍實(shí)現(xiàn)止損后，行業(yè)正在進(jìn)入下一輪比拼階段。

8月7日，叮咚買菜發(fā)布2024年二季度（4月1日至6月30日）財(cái)報(bào)，其實(shí)現(xiàn)營(yíng)收56億元，同比增長(zhǎng)15.7%；GMV（商品交易總額）達(dá)到62.2億元，同比上漲16.8%。

同時(shí)數(shù)字實(shí)現(xiàn)攀升的還有凈利潤(rùn)（非美國(guó)通用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下），為1.03億元，同比增長(zhǎng)近13倍。

用戶規(guī)模的增長(zhǎng)以及區(qū)域市場(chǎng)滲透率的上升，促成了叮咚買菜該季度的表現(xiàn)。

叮咚買菜高管在業(yè)績(jī)會(huì)上披露，二季度叮咚買菜月均下單用戶數(shù)約730萬，同比提升11.7%；每用戶月均收入較去年同期提升6%，其中來自會(huì)員的月均收入達(dá)到500元以上。

在華東地區(qū)，該平臺(tái)依然借上述因素拉動(dòng)了營(yíng)收增長(zhǎng)，在上海和江浙地區(qū)的GMV也分別同比增長(zhǎng)16.5%和30%左右。

商品種類的增加也是原因之一。叮咚買菜稱，該季度其在江浙滬地區(qū)的倉(cāng)均日均SKU數(shù)量同比提升了約20％。平臺(tái)還重點(diǎn)拓展了“茶幾休閑”場(chǎng)景的開發(fā)，其中，休閑百貨品類商品的用戶滲透和購(gòu)買頻次都在快速增長(zhǎng)。

而在非大本營(yíng)區(qū)域的北京，其GMV實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng)8.5%。6月份，所有區(qū)域均實(shí)現(xiàn)規(guī)模同比正增長(zhǎng)。

過去一年，這家公司一直圍繞降本增效和保守盈利發(fā)展，進(jìn)入2024年則開始強(qiáng)調(diào)供應(yīng)鏈。公司稱，算法和供應(yīng)鏈運(yùn)營(yíng)能力改善帶來的高效率，也在助推單量與服務(wù)質(zhì)量的提升。該季度，叮咚買菜前置倉(cāng)的倉(cāng)均日均訂單量突破了1000單，同比提升29.4%；即時(shí)單平均履約時(shí)長(zhǎng)為36分鐘，同比快了2分鐘。

叮咚買菜實(shí)現(xiàn)上述業(yè)績(jī)的背景是公司在疫情后不斷調(diào)整，包括暫停部分城市和站點(diǎn)、增加自有品牌研發(fā)等。而一度被認(rèn)為模式不成立的生鮮電商，當(dāng)下也在發(fā)生一些變化——用各種降本增效方式和不斷地試錯(cuò)實(shí)現(xiàn)盈利之后，平臺(tái)們開始思考更長(zhǎng)期的運(yùn)營(yíng)戰(zhàn)略。

據(jù)《晚點(diǎn)LatePost》報(bào)道，盒馬已經(jīng)作出調(diào)整，放緩了于2023年10月開展的“折扣化改革”，目前實(shí)現(xiàn)連續(xù)4個(gè)月盈利。除了已有的老對(duì)手，京東和美團(tuán)也相繼入局前置倉(cāng)賽道。

在談及當(dāng)下的競(jìng)爭(zhēng)格局之時(shí)，叮咚買菜高管認(rèn)為同行更多在遵循傳統(tǒng)零售業(yè)的“第一性原理”，即通過規(guī)模降低采購(gòu)成本和運(yùn)營(yíng)費(fèi)用，但這一點(diǎn)在生鮮行業(yè)失效了。在該公司看來，生鮮行業(yè)更多是向供應(yīng)鏈要效率，用供應(yīng)鏈能力獲得規(guī)模增長(zhǎng)。

上述高管同時(shí)強(qiáng)調(diào)，面對(duì)生鮮零售行業(yè)的發(fā)展，大家都在摸索和求變，但變化的點(diǎn)各不相同。

“同行多定位為一個(gè)零售企業(yè)或者電商企業(yè)，大家未來的發(fā)展方向不一樣。”該高管表示，叮咚買菜雖然也在不斷根據(jù)環(huán)境變化調(diào)整自己的發(fā)展策略，但公司本質(zhì)上還是一個(gè)生鮮供應(yīng)鏈企業(yè)。

另一個(gè)存在于生鮮電商平臺(tái)的趨勢(shì)是，叮咚買菜和盒馬都在將自家產(chǎn)品賣到外部渠道，以尋求拓寬產(chǎn)品業(yè)務(wù)的可能性。

叮咚買菜稱，自有生產(chǎn)商品正在外溢給更多零售以及酒旅餐飲等渠道。如叮咚肉類自有工廠的分割加工，以及谷物、豆制品、預(yù)制菜等品類的研發(fā)和生產(chǎn)，已經(jīng)作為供應(yīng)能力進(jìn)入其他渠道與企業(yè)端市場(chǎng)。而盒馬自有品牌商品也陸續(xù)出海美國(guó)市場(chǎng)和新加坡。

確立了以供應(yīng)鏈為核心的競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略后，叮咚買菜看起來有意重啟“擴(kuò)張”戰(zhàn)略。

過往，以江浙滬為大本營(yíng)的叮咚買菜擴(kuò)張動(dòng)作相對(duì)保守，為了實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)增長(zhǎng)，公司曾多次關(guān)閉部分區(qū)域的前置倉(cāng)站點(diǎn)。此前界面新聞曾報(bào)道，叮咚買菜開始試水線下奧萊店模式，但目前尚未進(jìn)行大規(guī)模擴(kuò)張。

而現(xiàn)在，叮咚買菜決定在江浙滬地區(qū)繼續(xù)拓展前置倉(cāng)數(shù)量，預(yù)計(jì)今年內(nèi)新開約80個(gè)前置倉(cāng)，上半年已經(jīng)開出近40個(gè)，目前這些倉(cāng)的單倉(cāng)日均單量已經(jīng)突破800單。

對(duì)于這個(gè)剛剛證明自己盈利能力的平臺(tái)來說，接下來的挑戰(zhàn)變?yōu)槿绾纬薪訑U(kuò)張的壓力，并和巨頭持續(xù)比拼。對(duì)此，叮咚買菜在財(cái)報(bào)電話會(huì)上指出，這些擴(kuò)張不會(huì)對(duì)日常運(yùn)營(yíng)資金造成擠壓。

財(cái)報(bào)顯示，二季度叮咚買菜實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流凈流入2.5億元。截至二季度末，包括現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物、短期受限資金和短期投資在內(nèi)的余額為41.6億元。

該公司預(yù)計(jì)，今年以及接下來三季度的凈利潤(rùn)和規(guī)模都會(huì)有較大幅度的同比增長(zhǎng)，并繼續(xù)實(shí)現(xiàn)盈利。

轉(zhuǎn)載來源：界面新聞 作者：佘曉晨