家具出海的關(guān)注度在提升。

根據(jù)Statista預(yù)測數(shù)據(jù)，到2023年全球家具市場規(guī)模將達(dá)到7700億美元，預(yù)計(jì)在2023年至2027年間保持5.31%的年復(fù)合增長率。這給了出海的家具企業(yè)廣闊的發(fā)展空間。

日前，跨境電商家具企業(yè)致歐科技、樂歌股份相繼披露2023年年報(bào)，以線上品牌出海，均實(shí)現(xiàn)營收、凈利雙增長，業(yè)績好于同期跨境電商企業(yè)；被稱為“華南城四少”的傲基科技剛向港交所主板提交上市申請，正在從亞馬遜封號潮的影響中恢復(fù)，營收和盈利能力也有所提高。

不過，雖然業(yè)績亮眼，但中國家具品牌在海外的影響仍然有限，只通過線上渠道銷售的企業(yè)更是如此。Wayfair大中華區(qū)商務(wù)總經(jīng)理李志明向21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示，中國一直是海外家具市場主要的出口國，但是核心是價格，并不是品牌。

維持價格優(yōu)勢，企業(yè)面臨著更嚴(yán)格的成本控制，而物流是其中繞不開的難題——起起伏伏的海運(yùn)價格、費(fèi)用飛漲的海外倉租賃，做大件的跨境電商企業(yè)承受著更大的外界風(fēng)險。

對于他們來說，這還是樁好生意嗎？ 

品牌起步，線上加速

事實(shí)上，家具出海并不是一個新話題。受益于出口政策紅利、完善的供應(yīng)鏈、低人工成本和成熟的生產(chǎn)工藝，自改革開放以來家具出口行業(yè)迅速成長。根據(jù)CSIL（米蘭工業(yè)研究中心）的數(shù)據(jù)，2022年全球家具產(chǎn)量約為5000億美元，其中，中國是主要的家具生產(chǎn)國，占全球家具產(chǎn)量的37%左右。

“整個中國家具出口一直受益于比較低的成本優(yōu)勢以及比較好的品質(zhì)。”李志明向記者表示，“其實(shí)目前大部分歐美國家自己產(chǎn)的家具已經(jīng)越來越少了，基本是以東南亞和中國出口的家具為主?！?/p>

但與早期的制造業(yè)出海一樣，國內(nèi)家居企業(yè)最初也主要是通過OEM（自主生產(chǎn)）和ODM（自主設(shè)計(jì)）等代工模式進(jìn)行的，最早可以追溯到上世紀(jì)。這種模式下，中國企業(yè)主要承擔(dān)生產(chǎn)制造的角色，而品牌和設(shè)計(jì)則由海外客戶或企業(yè)負(fù)責(zé)。

隨著技術(shù)能力的提升和市場的變化，中國企業(yè)逐漸積累了自主設(shè)計(jì)和生產(chǎn)的能力，開始了OBM（自主品牌）的探索，這可以視為品牌出海的雛形。

近兩年，國內(nèi)頭部家具企業(yè)海外布局比較頻繁，例如，金牌廚柜和顧家家居等公司加大了海外運(yùn)營力度，通過在泰國和墨西哥建立生產(chǎn)基地來提升海外市場的競爭力和服務(wù)能力，志邦家居、索菲亞等企業(yè)積極在海外開店，進(jìn)一步提升品牌影響力。

而在跨境電商新業(yè)態(tài)的助力下，也有企業(yè)通過亞馬遜、獨(dú)立站等平臺直接面向海外市場，進(jìn)行自主品牌銷售，如致歐科技、樂歌股份、傲基科技等。

在歐美消費(fèi)者逐漸形成的居家、遠(yuǎn)程辦公習(xí)慣的大背景下，加之通脹壓力下“平價消費(fèi)”浪潮的興起，越來越多的消費(fèi)者轉(zhuǎn)向了價格透明、產(chǎn)品多樣、性價比更高的線上家居消費(fèi)，為公司市場空間進(jìn)一步擴(kuò)大創(chuàng)造了機(jī)遇。

從這些企業(yè)中也能窺見中國家具品牌出海的大潮。2023年業(yè)績已經(jīng)發(fā)布，上述三家企業(yè)均實(shí)現(xiàn)了營收和利潤的雙增長，業(yè)績亮眼。

致歐科技年報(bào)顯示，2023年，該公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)總收入60.74億元，同比增長11.34%；凈利潤4.13億元，同比增長65.08%。致歐科技表示，其以SONGMICS、VASAGLE、Feandrea三大自有產(chǎn)品品牌深耕歐美線上市場，2024年將明確集團(tuán)主品牌SONGMICS HOME作為品牌歸一化的方向。

樂歌股份2023年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入39.02億元，同比增長21.61%；凈利潤6.34億元，同比大增189.72%。其在國內(nèi)主打“Loctek樂歌”品牌，國外主打“FlexiSpot”品牌，推出多款人體工學(xué)產(chǎn)品。報(bào)告期內(nèi)，該公司自主品牌產(chǎn)品銷售收入占主營業(yè)務(wù)收入（不含海外倉業(yè)務(wù)收入）比重已超過70%。

還在沖擊港股IPO的傲基科技2023年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入86.83億元，同比增長22.30%；凈利潤為5.2億元，同比增長133.18%。旗下有ALLEWIE、IRONCK、LIKIMIO等多個家具家居品牌，2023年，該公司有11個品牌GMV超過1億元。

而線上市場的滲透還將持續(xù)擴(kuò)大。根據(jù)弗若斯特沙利文預(yù)計(jì)，美國家具家居類B2C電商市場的GMV將由2023年的748億美元增加至2028年的1323億美元，復(fù)合年增長率為12.1%，而歐洲家具家居類B2C電商市場的GMV由2023年的859億美元增至2028年的1444億美元，復(fù)合年增長率為10.9%。

依賴亞馬遜，品牌力仍有限

目前來看，亞馬遜仍然是家具線上銷售的主要渠道。致歐科技2023年年報(bào)顯示，其亞馬遜銷售額占比達(dá)68.55%，較上2022年提升了0.94個百分點(diǎn)，遠(yuǎn)高于其他平臺。

而依賴單一的平臺往往意味著較高的業(yè)務(wù)中斷風(fēng)險，如平臺政策變動、算法更新或政治因素等，傲基科技就是前車之鑒。

2021年，傲基科技遭遇了亞馬遜平臺的封號事件，業(yè)績陷入了嚴(yán)重虧損，A股上市計(jì)劃也因此擱置。為降低亞馬遜事件的影響，2023年，傲基科技削減大部分亞馬遜店鋪數(shù)量，在沃爾瑪及Wayfair等其他電商平臺建立業(yè)務(wù)。

招股書顯示，2022年傲基科技的亞馬遜店鋪數(shù)量從2021年的645個下降到303個，2023年僅剩99個。亞馬遜銷售額占比也有明顯減少，在2021年至2023年期間從83.9%降至53.8%，但仍大幅高于其他渠道。

樂歌股份的單一渠道依賴度則輕一些。亞馬遜同樣是其最主要的銷售渠道，但銷售額占主營收入（不含海外倉）比例占比只有34.22%；獨(dú)立站銷售收入6.71億元，同比增長16.72%，占比達(dá)到22.93%，僅次于亞馬遜。

在跨境電商品牌化的當(dāng)下，選擇獨(dú)立站的賣家數(shù)量正在增長。獨(dú)立站能夠較好滿足消費(fèi)者的定制化需求，也能夠自主設(shè)置營銷策略和開展?fàn)I銷活動，進(jìn)一步提升銷售量和品牌知名度。

相比之下，致歐科技獨(dú)立站銷售額占比僅有2.27%，傲基科技包含獨(dú)立站在內(nèi)的“其他渠道”銷售額占比僅有4.3%。

有家具出海行業(yè)人士向21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示，相比第三方平臺，獨(dú)立站在售產(chǎn)品通?？蛦蝺r較高，如果做好了會給企業(yè)帶來品牌力和業(yè)績的雙豐收；但在流量越來越貴的背景下，企業(yè)對于這部分的投入也變得謹(jǐn)慎。例如，致歐科技就曾在投資者關(guān)系活動中表示，短期內(nèi)，獨(dú)立站不是發(fā)力的重點(diǎn)。

就打造品牌力而言，中國出海家具企業(yè)仍然處于起步階段，尤其是只有線上渠道的企業(yè)，省去線下實(shí)體店的體驗(yàn)成本，更容易陷入拼價格的邏輯，在競爭激烈的海外家具市場贏得更多的市場份額被給予更高的重要性。

李志明向21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示，中國出海家具企業(yè)仍主要以更高的性價比取勝，而非是更強(qiáng)的品牌力，“做品牌是需要不斷實(shí)踐和積累的愿景?！?/p>

財(cái)報(bào)也顯示，上述三家企業(yè)的毛利率基本為30%-40%，在毛利率普遍較高的家具行業(yè)中并不亮眼。艾媒咨詢曾經(jīng)估計(jì)，宜家家居的毛利率在50%-70%之間。

不過，價格的優(yōu)勢將持續(xù)。2023年全年，全國工業(yè)生產(chǎn)者出廠價格指數(shù)（PPI）比上年下降3%，制造業(yè)原材料及價格的下降，帶來了國內(nèi)家居家具產(chǎn)品的規(guī)模優(yōu)勢與成本優(yōu)勢進(jìn)一步擴(kuò)大，為中國制造出海提供充分支持。

大件物流成本如何控制

想要謀求更大的成本優(yōu)勢，物流是一個繞不開的難點(diǎn)。上述家具出海行業(yè)人士向記者表示，中大件跨境銷售產(chǎn)品的成本中，約有15%-25%是物流成本。

中大件商品無法實(shí)現(xiàn)低成本的空運(yùn)直郵，只能通過海運(yùn)、倉儲、快遞配送的形式，而這部分成本并不穩(wěn)定。

受國際局勢和地緣政治等多重因素的影響，海運(yùn)價格波動明顯，雖然當(dāng)前海運(yùn)價格相比2022年大幅回落，波羅的海貨運(yùn)指數(shù)由2022年的峰值3587點(diǎn)將至2023年8月的880點(diǎn)，但后續(xù)仍存在上升的風(fēng)險。

海外倉方面，根據(jù)Colliers的數(shù)據(jù)，美國本土海外倉價格連年攀升，由2020年一季度的每平方英尺6.18美元增長至2023年一季度的8.76美元，其中2023年一季度價格漲幅約為26.77%，主要系美聯(lián)儲持續(xù)加息、經(jīng)濟(jì)預(yù)期轉(zhuǎn)弱等原因?qū)е隆?/p>

為了控制這部分成本，三家企業(yè)不約而同地選擇了介入物流。

樂歌股份2020年開始推出公共海外倉跨境物流服務(wù)，目前已成為公司的第二條增長曲線。年報(bào)顯示，2023年，公共海外倉業(yè)務(wù)增速顯著，這也是樂歌業(yè)績的主要驅(qū)動因素之一。該部分業(yè)務(wù)全年實(shí)現(xiàn)營收9.51億元，同比增長94.03%，毛利率12.69%，比去年提高9.32個百分點(diǎn)。

截至報(bào)告期末，樂歌股份在全球擁有12個自營海外倉，面積28.96萬平方米，2024年一季度加快擴(kuò)倉進(jìn)度，目前在全球擁有13個自營海外倉，總面積36.24萬平方米，累計(jì)服務(wù)超過600家外貿(mào)企業(yè)。

樂歌股份表示，該公司將在2024年實(shí)施降本增效，推進(jìn)尾程物流降本和美國自建倉建設(shè)，加強(qiáng)海外倉自動化和信息化投入，提高運(yùn)營效率。在業(yè)績會上，樂歌股份管理層預(yù)計(jì)，海外倉業(yè)務(wù)的營收占比將在2024年達(dá)到35%以上。

傲基科技則是通過深圳西郵智倉科技有限公司來開展物流服務(wù)。招股書顯示，其物流解決方案的收入由2021年的4.90億元增加58.2%至2022年的7.75億元，再進(jìn)一步增加113.3%至2023年的人民幣16.53億元。

截至2023年12月31日，傲基科技在美國主要港口城市（包括洛杉磯、休斯頓、新澤西及芝加哥）及在歐洲（主要是德國）運(yùn)營27個海外倉儲設(shè)施，總建筑面積超過500萬平方英尺。

其物流成本也得以降低，由2021年的25.83億元下降至2023年的18.61億元，分別占同年商品銷售收入的30.1%及26.5%。傲基科技表示，計(jì)劃建設(shè)更多智能化全球倉儲中心，加強(qiáng)其倉儲及物流能力。

致歐科技的物流布局相對保守，構(gòu)建了海外“自營倉+平臺倉+三方合作倉”的倉儲布局，并在尾程派送環(huán)節(jié)與DPD、UPS等物流公司建立合作關(guān)系。致歐科技此前回復(fù)投資者稱，跨境物流業(yè)務(wù)主要為自身內(nèi)部經(jīng)營服務(wù)，目前僅有少量面積的海外倉對外提供服務(wù)。

年報(bào)顯示，自有倉方面，截至2023年底該公司國內(nèi)外自有倉面積已達(dá)28萬平方米；三方倉方面，該公司于法國、墨西哥等國家地區(qū)新設(shè)前置倉，歐洲地區(qū)自發(fā)配送時效大部分實(shí)現(xiàn)了3-4日送達(dá)。

在業(yè)內(nèi)人士看來，隨著全球經(jīng)濟(jì)的不斷變化，物流成本控制將繼續(xù)成為家具出海企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃的重要組成部分，仍需要不斷探索新的物流模式和技術(shù)，以適應(yīng)不斷變化的市場環(huán)境。同時，隨著數(shù)字化和自動化技術(shù)的發(fā)展，物流行業(yè)的效率和成本效益也有望進(jìn)一步提高。

來源：21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道 作者：董靜怡